2009年後期、セクターによる投資戦略

【冬の終わりは激しく、そして春の始まるもいきなり】
冬の最後にメガボトムが起こった。翌日から春が訪れて、ほとんどの銘柄が上がった。
メガボトムをまとも食らった銘柄は数日で簡単に２倍３倍になってしまった。
昔、保持していた長谷工や太平洋金属などは売ってしまった。
その後に、過剰な最安値の株を分散して購入。
それらの株も20～50%あたりまで上昇。それらもほとんど売ってしまった。

あまり売れなかった銘柄は今も保持しています。

さてさて

【今後の投資方針】
今、相場は調整で少し売られている状況なので、セクター投資を検討中。
戦略は
・基本はベンジャミングレアム方式。（割安、高流動率、低借金）
・今を2001年の経済状態と仮定して成績が良かったセクターから銘柄を選ぶ。
・2001年に成績が良かったセクター銘柄に対して40%ほど割り当てる。
・成績の悪いセクターでも魅力を感じる銘柄は買う。
・60%は順張り、逆張りの練習代金。
・調整中のメガボトム銘柄は買う。

とりあえず、自分なりのセクターの研究をして載せていきます。

商社株【負債が大きくても期待できるのか？】

負債が多い企業でも１流企業のPBR１倍割れはお買い得か？
買ってないけど、メモしておきたい。

◎双日 （2768）
予想PER:18.05倍
実績PBR:0.8倍
総資産 2,312,958百万円
有利子負債 1,286,958



◎住友商事 （8053）
予想PER:10.08倍
実績PBR:0.86倍
総資産 7,018,156百万円
有利子負債 3,996,305百万円

【セクター投資】市場のピークで金属・鉱山株買いについて

今回の金融危機を通じて、金属・鉱山株のチャートをずらっと見た。
2008年中間で石油高騰を受けて一瞬上がっている銘柄は多々あったものの。
2008年トータルだと負けている。
『今回の石油高騰のような機会を狙って、上がったら売っちまえ』ということか？
怖くて自分には出来ない。。
資料集めてこの日記を更新しておきます。

セクターローテーションの研究

ドル崩壊と金

トルコだからという理由ではなく、金の話だったので残しておこうと思った。



金は２つの側面がある。
・『お金』という名残
・資源としての役割
かつての『お金』は基軸通貨『ドル』の過剰供給のため大きく値を上げるかもしれない。
しかし『資源』としての金は過剰となっている。
バブルになったら空売りも検討しようかと思っている。
おいそれと実行したら大変なことになるだろう。じっくり観察していきたい。

エヌアイデイ （2349）を手仕舞います。

もしかしたらまだまだ上がるかもしれない。
大きく悲観売りされた割に業績の悪化は低かった。



この高騰はまだまだ成長銘柄と認められたんだと思います。

手仕舞いしますが理由は私的なことです。
※単元未満で手広く買ったが、成行売り時に何度か辛いことがあったため。
なので銘柄集中させるための確定売りして他の銘柄に補填します。

5月末購入したのでまさにドンピシャでした。


観察は続けていこうと思います。

イサム塗料のグッドニュースとなるのかな？

イサム塗料がGoogleニュースでヒットした。
水性塗料の弱点を克服した商品がリリースされたそうな。



『Coating Media』というよく知らないサイトなので、反応はないかもしれない。

今日のお客さん(買注文)は二人。そのうち１つは私。。